2 savjeta o optimizaciji obiteljskih financija tijekom krize

Ako ste jedan od onih ljudi koji vjerno slijede sve trenutne propise, vjerojatno ovih dana imate puno slobodnog vremena i pitate se biste li ga mogli potrošiti na bolji način od gledanja televizije. 

Međutim, osim slobodnog vremena, kriza je donijela i još jednu zanimljivu pojavu -  troškovi su svugdje pali. Mislim da su mnogi od Vas smanjili svoje svakodnevne troškove za više od trećinu. Troškovi putovanja, zabave, jedenja vani i raznih usluga su smanjeni; ne idemo u trgovačke centre i ne idemo na odmor, što vodi k znatno skromnijem načinu života.  

Ako niste izgubili posao, a Vaši su se troškovi znatno smanjili, vjerojatno ste uspjeli uštedjeti nekoliko stotina više nego inače u posljednjem mjesecu. Kako iskoristiti više slobodnog vremena i ušteđenog novca u svoju korist? Imamo 2 savjeta za Vas. 

1. Pregledajte svoju financijsku i investicijsku imovinu

Cvijeće u vrtu će narasti kada se dobro brinete o njima i redovito ih zalijevate. Isto vrijedi i za financijsku i investicijsku imovinu. Ako želite da Vaše bogatstvo raste, morate se dobro brinuti za njega. Ono što ste u prošlosti smatrali profitabilnim, danas se više ne mora isplatiti. Iskoristite svoje slobodno vrijeme i pregledajte svoju financijsku i investicijsku imovinu: 

Bankovni račun: pogledajte dugoročno stanje svog bankovnog računa. Ako ste posljednjih godina imali veliki pozitivni saldo računa, zadržite samo pričuvu za nepredviđene situacije od oko tri mjeseca, a ostatak uložite. Započnite s financijskom rezervom (konzervativna strategija) do 6 mjesečnih dohodaka hranitelja obitelji.

Oročeni depozit i štedni račun u Vašoj banci: Danas je to suvišan rizik. Većina oročenih depozita zarađuje daleko ispod 1 posto, tako da uz inflaciju od oko 2 posto možete kupiti sve manje i manje svake godine. Morate ukinuti bilo koje oročene depozite i štedni račun koji imate i prijeći na instrumente koji su sigurni, a istovremeno donose veći povrat od inflacije, čak i nakon plaćanja svih naknada i poreza.

Izrada štednog računa i povezano životno osiguranje: Ponovit ćemo, ali nažalost, u Hrvatskoj i dalje stotine tisuća kućanstava štedi na ovaj način. Povezano životno osiguranje je najmanje povoljan financijski proizvod koji je ikad pogodio hrvatsko tržište, a mi smo se time bavili u ovom članku. Ako Vam je potrebno osiguranje, kupite samo osiguranje od rizika. Izrada štednih računa nekad je bila povoljnija, ali danas nećete od njih ništa zaraditi. Našu trenutnu procjenu izrade štednog računa možete pronaći ovdje. 

Obveznice: Korporativne obveznice su jedan od načina ulaganja u kompanije u Hrvatskoj. To je ulaganje manje rizično od dionica jer nije podložno velikim promjenama cijene kao u slučaju dionica. Obveznice su poslužile kao izvor kapitala za kompanije manje iskusnih ulagača, koji obično nisu u stanju procijeniti skriveni kreditni rizik. Radi jasnoće, kreditni rizik je rizik nepodmirenja duga.

Obveznice u Hrvatskoj izdaju, u pravilu, državne institucije kao što su HNB, Ministarstvo financija Republike Hrvatske, Državna agencija za osiguranje štednih uloga, ali i dionička društva, koja na taj način dolaze do financijskih sredstava potrebnih za poslovanje, a da pritom ne mijenjaju svoju vlasničku strukturu. Primici od kamata ostvarenih ulaganjem u obveznice se ne oporezuju. Kod obveznica postoji rizik promjene cijene, rizik likvidnosti i kreditni rizik. Morate razmisliti vrijedi li rizik koji preuzimate. Ako i dalje inzistirate na prednostima takvog ulaganja, diverzificirajte. Kupujte obveznice raznih kompanija, no u Hrvatskoj nećete imati preveliki izbor korporativnih obveznica jer je do sada tek negdje 60-tak dioničkih društava izdalo svoje obveznice. Uložite oko 10 – 15% svoje investicijske imovine u obveznice, definitivno ne više od 30%. Prerizično je. 

Uzajamni fondovi: Preispitajte aprecijaciju uzajamnih fondova u koje ste uložili. Ako ste kupili udjele nakon 01.01.2016. i Vaše ulaganje je kraće od 2 godine, možete umanjiti svoju dobit za 12% poreza + prirez koji ovisi o prebivalištu (npr. u slučaju Zagreba je to 18%). Pogledajte dokument s ključnim podacima investitora za naknade i rizike uzajamnih fondova. Pokazatelj rizika će vjerojatno biti na skali između 3 – 5 i naknade će vjerojatno biti veće od alternativnih rješenja, s obzirom na trenutne prilike na tržištu. Nakon toga možete usporediti svoju izvedbu s najpopularnijim uzajamnim fondovima u jednom od naših blogova.

Dionice i ETF – ovi: Svrstavaju se među najbolju imovinu za dugoročnu štednju. Međutim, odabir specifičnih dionica za ulaganje je veoma izazovno i takav pristup nosi značajno veći rizik zbog niske razine diverzifikacije. Nažalost, čak i najuspješniji menadžeri u Hrvatskoj ne mogu nadmašiti prosječni rast tržišta. To je razlog zašto to ne biste trebali pokušavati sami. 

ETF indeks fondovi su stoga prikladna alternativa – sve dionice na burzi možete kupiti u danom indeksu samo s jednim ulaganjem. Indeksni fondovi su veoma jeftini i dobro raspodjeljuju izloženost riziku. Ako je ulaganje u fond duže od dvije godine, ne plaća se porez na prinos fonda. U Republici Hrvatskoj trenutno nema uvrštenih ETF fondova. 

Ako nemate ETF kroz, na primjer, Finax, gdje se mi brinemo za upravljanje rizikom i postavljanje, razmislite je li portfelj pravilno postavljen i treba li ga rebalansirati. Više o prednostima rebalansa možete pročitati ovdje. Već smo rebalansirali mnoge portfelje naših klijenata nakon pada tržišta. Međutim, važno je obratiti pozornost na porezni aspekt. 

2. Što manje trošite, više ulažete

U Hrvatskoj postoji relativno velika skupina ljudi koji rade i za vrijeme pandemije. Ljudi ili imaju mogućnost rada od kuće ili se moraju prilagoditi trenutnim uvjetima na neki drugi način. Plaća ostaje ista, ali je druga strana jednadžbe značajno smanjena. Budući da je sve zatvoreno, nemate gdje potrošiti novac. 

Kao što sam već spomenuo, mnogi od Vas su vidjeli kako Vam se troškovi smanjuju za više od trećinu. Pravi menadžer ne bi trebao potrošiti svoju ušteđevinu na luksuzniji odmor kada kriza završi, već bi trebao ulagati u vrijeme kada tržišta nude značajne popuste. 

Svakako uživate u popustima kada idete u kupovinu i to ne bi trebalo biti drugačije ni u slučaju investiranja. Pokušajte sagledati trenutnu situaciju kao proljetnu rasprodaju za zimsku kolekciju. Hoće li popusti biti još veći, ne mogu reći. U svakom slučaju, upravo su redovni investitori ti koji mogu izvući maksimum iz trenutne situacije. 

Ako tijekom sljedećih mjeseci povećate redovna ulaganja, a tržišta nastave opadati, zasigurno ćete s nekim kupnjama dotaknuti dno, a te će najviše aprecirati. Ako smo već prošli dno, onda će Vaša kupnja rano u mjesecu dostići najveće povećanje vrijednosti. 

Sljedeći grafikon pokazuje primjer investicije započetu Finax 100/0 strategijom u 2006. (dvije godine prije financijske krize) kod koje se ulaže stotinu eura mjesečno (narančasto) u usporedbi s odgovornim investitorom koji je uložio na potpuno isti način, samo je povećao depozite na 200 eura u dvanaest mjeseci nakon što su indeksi dionica pali za 20% (plavo). 

Upozorenje: Svi podaci koji se odnose na povijesni razvoj Finax portfelja se modeliraju i temelje na povratnom modeliranju podataka. Opisali smo kako modelirati povijesni razvoj u Kako modeliramo povijesni razvoj Finax portfelja?. Prošli rezultati nisu jamstvo budućih prinosa i Vaša ulaganja mogu rezultirati gubitkom. 

Odgovorni investitor, koji je tijekom krize povećao svoje depozite za 100 eura je nakon 10 godina zaradio 4330 eura više. Njihovih dodatno uloženih 1200 eura je apreciralo za 260%. 

Vjerujem da će mnogi od Vas imati koristi od onoga što ovaj blog nudi i pronaći način da iskoristite trenutnu krizu za učinkovitije upravljanje svojim financijskim uštedama. Ako je pred Vama i dalje dugo razdoblje štednje, svaki euro ušteđen sada se može vratiti nekoliko puta tijekom umirovljenja.