ETF-URILE REPREZINTĂ
REVOLUȚIA INVESTIȚIILOR

De ce investițiile în ETF-uri sunt cea mai rezonabilă alegere pentru tine?

• ETF-urile reprezintă cel mai potrivit instrument de investiții pentru investitorii mai mici
• ETF-urile îndeplinesc toate cele 9 principii a investiției de succes
• ETF-urile sunt instrumentul ideal de investiții pasive, care ar trebui să fie preferat de toți micii investitori

Avantajele ETF-urilor față de alte investiții:

Întrebarea de bază a fiecărui investitor este ce randament va aduce investiția la ce nivel de risc.

Iată o demonstrație a diferenței de performanță dintre fondurile mutuale populare din Slovacia și ETF-urile cu același obiectiv:

Performanța fondurilor mutuale vs. performanța ETF-urilor (p.a.)

*sursa www.peniazesucas.sk, 31. 12. 2018

Ce sunt ETF-urile?

ETF este un fond tranzacționat la o bursă de valori (ETF înseamnă fond tranzacționat la bursă). În principiu, ETF-urile funcționează în același mod ca și alte fonduri, cum ar fi fondurile mutuale populare accesibile investitorilor publici, cu toate acestea, în plus, acțiunile ETF-urilor sunt tranzacționate la bursă.

Ce este fondul?

Fondul este un instrument de investiții conceput pentru investitorii de retail. Emite unitățile de fond (acțiuni) în care publicul investește (le cumpără). Unitățile exprimă o cotă din activele totale ale fondului, adică dreptul la o parte a acestuia (o fracțiune). Valoarea acumulată colectată este apoi investită de fond. De aici provine denumirea sectorului de investiții colective, al cărui instrument este fondul – fondul investește activele comune ale tuturor investitorilor săi. Activele fondului sunt create de toate investițiile sale.

Într-un mod simplificat, fondul poate fi explicat pe exemplul zilei de naștere a colegului tău. Cu alți 9 colegi, ai fost de acord să-i cumperi un cadou de ziua lui. Fiecare strânge 100 de RON și cu 1000 de Ron îi cumperi un sejur de weekend despre care a vorbit de mult. Activele fondului se achiziționează la 1000 de RON, cota fiecărui coleg este de 100 de RON iar investiția fondului este o excursie pentru ziua lui de naștere. Niciunul dintre colegi nu ar cumpăra asta singur, dar împreună nu este o problemă. Acest principiu exemplar este aplicabil și pentru fondurile care permit micilor investitori să investească în titluri pe care nu le-ar putea cumpăra niciodată singuri.

ETF-urile funcționează pe același principiu.

Principala diferență dintre investiția în ETF și în fonduri mutuale - lichiditatea

Cu toate acestea, fondurile clasice nu sunt tranzacționate la bursă. Intrarea și ieșirea către și de la un fond mutual durează de obicei câteva zile.

ETF-urile sunt flexibile și lichide datorită faptului că sunt tranzacționate la bursă. Ori de câte ori decideți să vă vindeți acțiunile, puteți face acest lucru la bursă prin intermediul brokerului dvs., iar fondurile dvs. sunt creditate imediat în contul dvs. Prin urmare, atunci când investiți în ETF-uri, nu trebuie să vă așteptați banii, așa cum ar trebui să o faceți cu fondurile mutuale.

Diferența în portofoliile ETF și fondurile mutuale - diversificare

ETF-urile sunt în general fonduri pe indici bursieri. Ce este un indice este explicat în secțiunea Investiții pasive. Fondurile pe indici copiază indici, deci investesc în aceleași valori mobiliare în aceeași proporție de ponderi din care este compus indicele de bază.

Prin urmare, ETF-urile sunt considerate în prezent drept instrumentul fundamental al investițiilor pasive.

ETF-urile oferă o diversificare excelentă – distribuție a riscului. Cu o investiție mică, poți cumpăra o mulțime de acțiuni. În cazul în care dorești să cumperi toate cele 500 de acțiuni ale indicelui american S&P 500, ar trebui să investești câteva zeci de mii de dolari. Poți cumpăra ETF-uri cu doar câteva zeci de euro și poți investi în toate cele 500 de acțiuni.

În schimb, fondurile mutuale clasice tind de obicei să se adere la strategii active de gestionare a activelor care preferă portofolii mai concentrate, cu o cantitate mai mică de acțiuni.

Marele avantaj al ETF-ului este faptul că știi exact în ce investești înainte și pe parcursul întregii investiții.

Diferența de taxe

În cazul în care nu investești în ETF-uri,Taxele și comisioanele te vor costa o mare parte din venituri. Avantajul ETF-urilor constă în valoarea taxelor. Pur și simplu imitând indici, aceștia nu au nevoie de forță de muncă personală și echipament tehnic în procesul de selecție a titlurilor.

În prezent, costurile de administrare și management ale ETF-urilor se apropie de zero. Cele mai ieftine ETF-uri percep 0,1% anual pentru administrarea și gestionarea activelor.

Taxele de administrare și întreținere a fondurilor mutuale sunt de obicei între 0,5% și 3% pe an. Media dintre cele mai bine vândute fonduri de acțiuni din Regiune este de aproximativ 2,3% pe an.

ETF-urile nu au taxe de intrare și ieșire. Taxele de intrare ale fondurilor mutuale sunt undeva între 1% și 5% din valoarea investiției.

Diferența de performanță

Datorită investițiilor pasive și comisioanelor mici, performanța netă a ETF-urilor este în medie de peste 2 ori mai mare ca performanța fondurilor mutuale oferite în Slovacia.

Comparație între performanța unui ETF ales care investește în acțiuni globale (db x-trackers MSCI World Index UCITS ETF 1C) și cele mai bine vândute 3 fonduri mutuale din Slovacia care investesc în acțiuni globale (Iad Global Index, AM SLSP Fund of maximized returns și Axa Selection Global Equity) în ultimii 10 ani.

Motivele diferenței sunt explicate în secțiunile din Reguli pentru investitori de succes și Investiții pasive.

Diferențe de domiciliu fiscal

Anumite țări din regiunea ECE au implicații fiscale mai bune pentru fondurile mutuale tranzacționate la bursă față de cele care nu sunt tranzacționate la bursă.

Există două categorii de bază de fonduri mutuale: cu acumulare și cu distribuire. În timpul construirii portofoliilor, luăm în considerare acest aspect pentru a maximiza declarația de impozit a clienților.

Informați-vă cu noi, iar noi vă vom sfătui în funcție de domiciliul fiscal.

În unele țări, ETF-urile pot avea implicații fiscale mai bune decât fondurile mutuale clasice.

Siguranță și securitate

ETF-urile pot fi clasificate drept unul dintre cele mai sigure valori mobiliare. Sunt destinate publicului larg și sunt tranzacționate la bursă, prin urmare sunt supuse celui mai înalt nivel de control și reglementări.

ETF-urile se încadrează în cadrul de reglementare al OPCVM-urilor, un regim armonizat la nivel european care guvernează gestionarea și vânzarea fondurilor mutuale. OPCVM-urile unifică reglementarea fondurilor în Europa, introduce standardele necesare pentru fonduri și cerințe uniforme de protecție a consumatorilor.

Majoritatea ETF-urilor europene sunt OPCVM-uri, precum și majoritatea fondurilor mutuale. Pentru investitori, aceasta înseamnă că instrumentele cu această denumire sunt mai sigure și controlate. În esență, este cea mai înaltă protecție posibilă pentru consumatorul de servicii financiare în contextul investițiilor colective în Europa.